Как ускорить оплату долга

Почему должники стараются как можно дальше отодвинуть срок расчета с кредиторами? Далеко не всегда причина кроется в отсутствии средств. Главное — желание предприятия-должника оставить чужие деньги в своем обороте.

Итак, почему должники нарушают обязательства перед кредиторами?

Практически любое предприятие одновременно выступает в роли должника и кредитора. Предположим, компания закупила сырье, материалы, комплектующие и теперь старается не платить своему поставщику как можно дольше. При этом та же компания отгрузила своему потребителю готовую продукцию и как можно скорее хотела бы получить деньги за товар. А потребитель, получивший товар, в свою очередь, стремится оттянуть сроки оплаты и т. д. В бизнесе, как и в природе, все находится в состоянии устойчивого равновесия: если мне не платят вовремя, то и я не плачу. Смысл заключается в том, чтобы делать свои деньги на чужих деньгах.

Чужие средства, конечно, бывают разными — банковские кредиты, которые необходимо обслуживать и платить по ним определенные проценты, и собственно кредиторская задолженность, которую многие предприятия-должники склонны рассматривать как дешевый беспроцентный кредит. И чем дольше хозяйствующий субъект не рассчитывается по кредиторской задолженности, тем больше он «накручивает» своих денег на чужих деньгах. И это количественно доказуемо.

Так, длительность финансового цикла (ДФЦ) определяется суммой длительности технологического цикла (ДТЦ) и длительности дебиторской задолженности (ДДЗ) за вычетом длительности кредиторской задолженности (ДКЗ). Формула выглядит так:

ДФЦ=ДТЦ+ДДЗ-ДКЗ

То есть чем дольше предприятие тянет с уплатой кредиторки, тем больше денег остается в обороте. За счет этих средств можно платить зарплату сотрудникам, осуществлять коммунальные платежи, развиваться… Пожалуй, это основная причина того, почему даже платежеспособные компании могут затягивать сроки оплаты кредиторской задолженности.

Какие еще причины могут повлиять на выплаты долга?

Отношение предприятия к своим партнерам зависит и от менталитета руководителя. В первую очередь, платить по счетам — это вопрос порядочности. Определяющим моментом является также уровень профессионализма менеджеров, управляющих финансами компании.

Кроме того, существует еще множество факторов, влияющих на общую ситуацию, в частности, политика ЦБ РФ, которая находит отражение в различных законах и постановлениях Центробанка, или, например, техническое обеспечение платежных операций.

Допустим, как покупатель продукции я перевел средства со своего расчетного счета на счет фирмы-поставщика, и в отсутствие соответствующей информационно-технической базы эти деньги, согласно инструкции ЦБ по Нижегородской области, могут 5 дней «ползти» с одного расчетного счета на другой. Если же имеется электронная система передачи данной информации, средства могут дойти до адресата за пару часов.

Безусловно, предприятия должны пользоваться современными методами расчета по платежам, например, электронными деньгами. На Западе на долю интернет-банков приходится до половины финансовых операций. Время инкассации сокращается на порядок.

Иногда происходит срыв контрактов, имеющих твердую правовую основу и предусматривающих суровые штрафные санкции за просрочку платежа. Существуют ли эффективные способы обеспечения исполнения договоров между предприятиями?

Да, существуют. В частности, рефинансирование дебиторской задолженности. Можно, к примеру, доверить дебиторку банку (факторинговой компании), который займется управлением дебиторской задолженностью поставщика и освободит последнего от массы аналитической и практической работы.

При факторинге банк покрывает основные риски поставщика, возникающие при отгрузках с отсрочкой платежа — неоплату и несвоевременную оплату поставок покупателем. И если потребитель вовремя не заплатит, то банк по собственной инициативе (в безакцептном порядке) снимет с его счета необходимую сумму. Эта схема удобна тем, что предприятие сразу же получает деньги и может начинать новый производственный цикл, не испытывая затруднений с оборотными средствами.

Однако всегда необходимо сравнивать стоимость факторинговой операции со стоимостью денег на финансовом рынке. Это позволит определить, что выгоднее и дешевле на данный момент — доверить банку управление дебиторкой или же взять краткосрочный беспроцентный кредит.

При расчетах с потребителями и поставщиками для улучшения структуры дебиторской и кредиторской задолженности можно также использовать вексельное обращение. Вот, например, существует «треугольник»: некое предприятие в одной фирме закупает сырье, другой фирме что-то продает. При этом одна фирма должна этому предприятию, а оно должно другой. И если, например, дебиторская задолженность предприятия равна кредиторской, можно сделать «зачет» между фирмами: «прогнать» вексель, авалированный, то есть гарантированный банком, в котором обслуживается данное предприятие. Подобные операции осуществляются быстро.

Однако здесь надо принимать во внимание, какую учетную ставку банк возьмет себе, осуществляя вексельную операцию. Впрочем, это всегда можно просчитать с учетом стоимости векселя, его дисконтной ставки и срока движения.

Участники внешнеэкономической деятельности могут воспользоваться форфейтингом — кредитованием экспорта путем покупки коммерческих векселей, иных долговых требований по внешнеторговым сделкам без права оборота на продавца обязательства.

В качестве покупателя (форфетера) в сделке «а-форфе» обычно выступает банк или специализированная компания.

Сегодня далеко не все предприятия, занимающиеся внешнеэкономической деятельностью, используют такую технологию. Между тем этот способ, как и предыдущие два, позволяет значительно ускорить оплату дебиторской задолженности и подстраховаться от неисполнения обязательств деловыми партнерами.

Что же касается правовой основы договоров, то контракт обязательно должен предусматривать штрафные санкции: не заплатили вовремя — будьте добры компенсировать. Допустим, если предприятие не получило в назначенный срок плату за поставленную продукцию, у него может попросту не оказаться средств для осуществления нового операционного цикла. И вот для поддержания ритмичности производства предприятие вынуждено воспользоваться банковским кредитом и платить проценты за его обслуживание. В таком случае поставщику имеет смысл увеличить цену продукции для недобросовестного партнера, исходя из величины процентной ставки.