Дабл-дип лизинг
Дабл-дип лизинг — лизинговая сделка, в которой налогоплательщики пользуются льготами различных стран в целях максимального снижения ставок лизинговых платежей. Данная форма финансирования может выглядеть по-разному. Тем не менее, наиболее распространенной и простой формой является организация лизинга между налогоплательщиками. Сделка структурирована таким образом, что иностранный налогоплательщик считается лизингодателем и собственником актива в своей юрисдикции и получает инвестиционные налоговые льготы, которые трансформируются в сниженные арендные ставки. В то же самое время лизингополучатель-резидент рассматривается в своей стране с точки зрения налоговых правил отечественной юрисдикции как экономический собственник лизингового актива, получающий свою порцию налоговых льгот. В результате происходит использование налоговых льгот сразу двух юрисдикций. Данные схемы часто называют «одноярусным дабл-дипом» (Single-Tier Double-Dip).
В рассмотренном выше примере резидент-налогоплательщик являлся конечным пользователем лизингового актива, поэтому сделка дабл-дип исключала вовлечение других сторон. Однако пользователи не всегда могут использовать налоговые преимущества в полной мере. Поэтому в сделку вводится посредник-лизингодатель, являющийся резидентом-налогоплательщиком и в то же самое время лизингополучателем в операции с иностранным партнером. В этом случае резидент заключает с пользователем сублизинговую операцию в форме сделки «истинного» лизинга для получения налоговых льгот.
Сублизинговая ставка арендных платежей будет так же отражать льготы иностранного налогоплательщика, как и льготы, предоставляемые сублизингодателю в собственной юрисдикции. Данная структура часто именуется «двухярусным дабл-дипом». В некоторых обстоятельствах операцию с зарубежным лизингодателем целесообразно отражать как заем.
Кроме того, в международных лизинговых сделках используются и другие налоговые схемы финансирования. Например, в США существуют «корпорации по зарубежным продажам» (Foreign Sales Corporation — FSC). Данный термин происходит из Налогового кодекса и относится к зарубежным дочерним компаниям, учрежденным для стимулирования экспорта. Их специальное регулирование связано с тем, что в США в общем случае международные компании платят налоги со всех своих доходов, полученных не только на территории Америки, но и за рубежом, что ставит их экспортеров в невыгодное положение по сравнению с конкурирующими экспортерами большинства других промышленно развитых стран. Для устранения этой несправедливости было разработано положение о FSC, которым было дано право удерживать часть доходов от налогообложения. Впоследствии стали использоваться схемы, включающие лизинг произведенного в США оборудования исключительно для использования за пределами Америки, что позволяло комбинировать налоговые освобождения, предоставляемые FSC, со льготами, доступными для собственника лизингового актива.
(No Ratings Yet)
Загрузка...
